个人简介
Martin Baxter供职于野村证券。曾连续4年任剑桥大学彭布罗克学院的院士，并曾访问大不列颠哥伦比亚大学1年，多次在欧洲和北美的学术和金融机构作特邀报告。
Andrew Rennie毕业于剑桥大学。现为美林欧洲公司的首席债券分析师。
叶中行，美国Cornell大学博士。现任上海交通大学理学院副院长，现代金融研究中心副主任，教授，博士生导师。其研究领域包括应用概率统计、金融数学、信息理论和信息处理、智能计算等。出版专著和教材5本，在国际和国内重要学术期刊、国际学术会议发表了数十篇论文。
内容简介
金融数学的核心内容之一就是衍生产品的定价。本书涉足隐藏在衍生证券定价、结构和套期保值背后的数学，严格而又通俗。作者用易于市场实践者理解的方式介绍了新的诸如鞅、测度变换等概念和Heath-Jarrow-Morton模型。从借助于二叉树的离散时间套期保值开始，进一步推广到连续时间股票模型(包括Black-Scholes模型)。本书突出了可实践性，包括了股票、货币和利率市场的诸多例子，并提供了基于实际数据绘制的图形。附录中提供了关于概率和金融概念的术语表。
本书作为金融数学的基础教材，适用于相关专业的本科生和研究生课程。也可供金融行业的市场实践者、定量分析师和衍生品交易者等相关领域专业人士参考。